(普通人如何购买稳定币)行情歇一歇，用链上钱包买杯咖啡：Neobank 到底解决了什么问题？

关注+2025-12-27作者：佚名

引入

当潮水退去，才知道谁在裸泳。

在叙事通货膨胀的2025年，一轮又一轮的宏大构想被证伪——那些声称能改变世界的故事，究竟是解决了真痛点，还是只是人为制造的需求？

就算想象中可以大有作为，但是现实很骨感，能不能建设真正能落地，创造收益的应用，才是最扎心的问题。

近期，主流资产有所回调、市场情绪起伏不定，绝大部分旧的优质叙事早已炒过了。普通人如何购买稳定币

如果你还留在这个圈子里，那就得开始思考：接下来，还有什么值得关注的新东西？答案是，那些真能落地应用，与日常需求紧密的方向，才会重新获得注意力。

Neobank 就是其中一个。

接下来，我们就带你看看这个能产生切实收益的新叙事，正孕育着哪些项目与潜在的投资机会。

概念简介

Neobank 其实不算一个新概念，2015年就已经随着货币体制复杂的欧元区和全球旅行者境外消费的现实需要产生了。普通人如何购买稳定币

最初的Neobank 其实很朴素，目的也很单纯：为没有银行账户的人提供银行服务。

听起来其貌不扬，实际上惊为天人。

开通过海外银行卡的人都知道，繁琐的身份验证、收入证明与信息泄露风险，足以让人望而却步。

而Neobank 在十年前就已经解决了这些问题。理论上，如果一家Neobank合作的银行足够多。那么甚至可以实现无需开户的全球支付一卡通。

但是，为什么这个天才的想法才刚刚从边缘冷门变成潜在实力派Alpha叙事呢？普通人如何购买稳定币

传统 Neobank 若只做 “数字银行” 模式，其实仍受制于传统金融基础设施、效率与成本问题。最优解就是与Crypto结合，链上基础设施银行合规合作，最终实现：

高速实时：刷卡即支付，准实时到账，没有传统交易所出入金的繁琐与延迟。

安全合规：用户法币托管于合作银行，链上资产由 Neobank 管理，链上技术与合规体系共同保障资金安全、透明和高效。

广泛应用场景：只要支持Visa/Mastercard等传统清算网络支付的地方，都能用。

收益机制

当然还有最重要的一点：可实现高收益

收益机制包括三部分：

支付过程

收益是在哪个环节产生的呢？Neobank 和传统银行究竟有什么不同呢？

Neobank 本质上并不是真正的“银行” ，并不直接持有银行牌照，而是依托合作银行来提供资金托管和支付清算等核心合规能力，将传统银行服务“封装”成更好的金融科技体验。

更好理解，可以类比一下基于 ChatGPT 做应用的 AI 创业公司——不重造底层技术，只封装和优化，让用户用得更好。

然而这也许听起来还是太过抽象，所以我们对Neobank的支付过程进行了逐步拆解：

充值上：用户可通过链上通道或托管账户完成充值，系统基于链上资产与法币储备的对应关系，保障资金安全、透明与可兑付。

消费上：用户在刷卡时系统实时将加密资产兑换为法币，通过合作银行完成支付清算，实现“刷卡即结算”的流程体验。

收益上：Neobank 将支付结算与链上收益协议相结合，部分返现来源于协议收益或支付分润，使用户在消费的同时也能共享生态增长收益。

总之，相比使用传统银行，Neobank 的优势很明显：

消费端

低成本：支持更优惠的外汇汇率与跨境支付。在一般情况下，费用远低于传统银行。

高效率：自建全球结算体系，显著提升转账效率，实现接近即时的交易体验。

资产灵活：持有加密资产相当于持有多国货币，且无需主动换汇。

返现端

高收益：结合 DeFi 协议，让存款、稳定币与闲置资金自动产生收益，年化回报显著高于传统银行存款利率。

项目盘点

讲完前提知识，来盘点下项目。

我们将市面上讨论度最高的 Neobank 项目放在一起作比较，帮助你快速了解各自的定位与差异。

Plasma One：打造全球首个稳定币原生新银行

Plasma One 初期支持 $USDT，未来将扩展至更多稳定币，并获得 Peter Thiel 的 Founders Fund 及 Tether 高管支持，卡片由 Visa 合作伙伴 Signify Holdings 发行。

亮点：无充值要求的消费模式，允许用户直接从有收益的稳定币余额中消费。资产完全自托管。全球范围内免费链上 $USDT 转账。

收益：

高收益储蓄：$USDT 余额年化收益率达 10% ，收益在消费之前持续累积。

4% 消费返现：返现以 $XPL 支付，且为高频用户和合作伙伴提供更高奖励等级。

无缝 DeFi 集成：收益来源连接到 EtherFi 和其他流动质押策略。

Plasma One 作为 Neobank，不只是一个应用，而是Plasma通向其稳定币支付体系与真实世界价值网络的入口。

基础设施层：依托 Plasma 链原生架构，通过自主共识机制并结合 LayerZero 的跨链基础设施，实现了极低的转账成本与高吞吐性能。

截至 10 月 31 日，Plasma 通过 LayerZero 实现的单笔最大跨链转账金额高达 8 亿美元，而用户仅支付 0.81 美元的手续费，几乎可忽略不计。

生态层：Plasma 已集成 USDT₀、Aave、Ether.fi 与 Ethena 等核心协议，在保障流动性的同时，为用户提供高收益借贷与流动性质押机会。

目前，Plasma 支持的 USDT₀ 供应量已突破 50 亿美元，为其稳定币支付与 DeFi 生态提供坚实的资金基础。

Plasma One 的资金全部储存在 Plasma 主链上，既继承了比特币级的安全性，又具备以太坊式的可编程性，在保障资产安全的同时，为稳定币支付、借贷与跨链应用提供了更高的灵活性与扩展空间。

根据 DefiLlama 数据，Plasma 生态当前排名第八，其原生代币 $XPL 已完成 3.73 亿美元的超额认购。

从投资角度来看，Plasma 正在积极打造一个具备高潜力与强联动性的生态体系。结合其当前亮眼的数据表现，对稳定币场景或链上支付感兴趣的用户，不妨亲自体验其生态交互，或许能更直观地感受到这条新兴链的增长势能。

Ether.fi Cash ：3%即时返现，DeFi金库稳健高收益

自 2025 年中期上线以来，Ether.fi Cash 已成长为活跃度最高的加密卡产品之一。截止 11 月 7 日，其累计消费额接近 1 亿美元，交易笔数突破 110 万次。UserSafe 账户余额已超过1.87亿美元，累计返现超 400 万美元，活跃卡数量接近 4 万张，展现出强劲的市场增长势头。

亮点：提供可选的 DeFi 保险、免卡发行与维护费，支持自动质押收益还款，并采用完全非托管模式确保用户自主掌控资产。普通人如何购买稳定币

收益：

即时返现：所有消费返现 3%，最高可达 20%。

直接消费：可直接从 DeFi 收益金库中消费，边消费边赚收益。普通人如何购买稳定币

有竞争性的高收益 DeFi 金库：把资金存入 EtherFi 流动池，闲置稳定币年化收益可达 10%，$ETH 也有约 7% 回报，让资产“躺着也能赚”。

DeFi 金库收益之所以亮眼，是因为 EtherFi 主打“流动性质押/再质押”业务。以TVL衡量，目前位列第七，属于稳健的老牌项目。

Ether.fi 协议收入稳健增长，表现出色，也给了Ether.fi Cash 高返现与高收益的底气。Ether.fi Cash在交互奖励方面也从不吝啬：普通人如何购买稳定币

本月，Ether.fi Cash Card 推出「三重奖励」活动，总计 40 万枚 ETHFI 代币空投（约 36 万美元），覆盖链上存款、链下消费与法币入金三种方式。消费返现 3%，奖励丰厚。

活动其实可以实现一鱼多吃的高收益。例如通过Borrow Mode 模式抵押资产持续生息，同时享受 3% 返现；再存入 Liquid 流动池，约 9% 年化收益，扣除借贷成本 4%，实际收益仍达 5%。

Mantle UR：合规金融枢纽，Bybit生态互联

Mantle UR 想要通过一个无国界的智能金融应用连接CeFi和DeFi，实现无缝的消费、储蓄和资产撤出。

底层的Mantle 公链主打企业级高度安全性，Mantle UR 作为 Neobank 则强调合规性，持有符合KYC/AML标准的牌照。支持方由 Mantle DAO（前身为 BitDAO）支持，拥有数十亿美元资金库。

亮点：Mantle 提供多币种瑞士 IBAN 账户，支持 USD、EUR、CHF、RMB 等；通过奖励站可赚取 $MNT 代币；USDe 与法币互转零手续费；资金 1:1 支撑，受瑞士金融科技牌照保护，由 FINMA 监管，保障安全与合规。

收益:

5% APY 原生收益：基于 USDe 的 Ethena 集成。

DeFi 收益金库：访问 Mantle DeFi 收益金库，包括 mETH、MI4 等产品。

生态联动：可引流至 Bybit 新币池和 Mantle 奖励站，享受交易所与Mirana等投资机构资源带来的高收益机会。